首页 > 《江西财经大学学报》 > 2002年3期 > 实物期权的二叉树模型应用——不确定性环境下的投资决策分析

实物期权的二叉树模型应用——不确定性环境下的投资决策分析

打印

摘要在不确定性环境下,净现值法忽视了投资的不可逆性和可递延性,往往会低估投资项目价值.国际研究结果表明,实物期权分析能准确揭示出投资项目价值.目前国内对实物期权的研究集中在两个层面:实物期权定性的分析和采用偏微分方程作定量分析,这两方面都不能满足我国现阶段实际应用的需要.而二叉树模型的运用,则便于投资者有效地作出决策.

DOI rdx0wevydl/1410397

作者黎国华;黎凯

机构地区不详

出处《江西财经大学学报》 2002年3期

关键词实物期权二叉树模型应用不确定性投资决策分析投资项目企业投资

分类 [经济管理][产业经济]

出版日期 2002年03月13日（中国Betway体育网页登陆平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）